Archegos Capital Management sụp đổ, ngân hàng thiệt hại đến 10 tỷ USD

326
đầu tư

Archegos Capital Management là một văn phòng gia đình hay nói cách khác đây là công ty tư vấn quản lý tài sản tư nhân nhằm phục vụ những cá nhân có giá trị tài sản ròng cực kỳ cao. Quỹ của công ty này sử dụng nguồn tiền đi vay nhằm để đầu tư chứng khoán và cầm cố cổ phiếu. Đây như một khoản thế chấp dành cho những ngân hàng đầu tư, công ty môi giới.

Mới đây, sự sụp đổ của văn phòng gia đình Archegos Capital Management đã kéo theo nhiều hệ lụy. Các ngân hàng toàn cầu có liên quan thiệt hại lên đến hơn 10 tỷ USD. Trong đó UBS Group và Nomura Holdings đã mất hơn 3,7 tỷ USD, cùng hàng loạt những khoản lỗ khác. Một số thông tin chi tiết sẽ được cập nhật qua bài viết dưới đây.

Đôi nét về Archegos Capital Management

Archegos được điều hành bởi Bill Hwang. Người từng thành công với vai trò là nhà quản lý tại quỹ đầu tư nổi tiếng Tiger Management của tỷ phú Julian Robertson vào những năm 1990 và thập niên 2000. Sau đó, ông Hwang thành lập quỹ đầu tư riêng của mình là Tiger Asia với sự hỗ trợ của Robertson. Năm 2012, Tiger Asia và ông Hwang bị Ủy ban giao dịch Chứng khoán Mỹ buộc tội giao dịch nội gián và thao túng thị trường. Khi đó, ông phải nộp phạt 44 triệu USD. Hwang sau đó chuyển Tiger Asia thành một văn phòng gia đình.

Archegos Capital Management 

Archegos dùng tiền vay được để đặt cược vào cổ phiếu. Đồng thời cầm cố cổ phiếu như một khoản thế chấp với những ngân hàng đầu tư và công ty môi giới đang cho quỹ này vay tiền. Trong những thỏa thuận như vậy, khi giá trị của cổ phiếu cầm cố giảm, công ty môi giới sẽ yêu cầu khách hàng tiếp tục dùng cổ phiếu để làm tài sản thế chấp. Đây được gọi là lệnh gọi ký quỹ (margin call).

Ghi nhận nhiều khoản lỗ khổng lồ

Nomura ghi nhận khoản lỗ khoảng 245,7 tỷ yên (2,3 tỷ USD) trong 3 tháng đầu năm nay. Đây cũng là quý lỗ nặng nhất kể từ năm 2009 của ngân hàng này, Bloomberg đưa tin. Nomura bị thiệt hại (bởi sự sụp đổ của Archegos) lớn thứ 2 sau Credit Suisse. Với khoản lỗ khoảng 5,5 tỷ USD.

nomura

Đứng thứ 3 là Morgan Stanley với việc bất ngờ báo cáo mức thiệt hại 911 triệu USD do tác động của bê bối Archegos. UBS, ngân hàng trước đó chưa từng đề cập đến mối liên quan với Archegos. Cho biết tổng thiệt hại trong 2 quý đầu năm nay vào khoảng 861 triệu USD. Đây là ngân hàng bị thiệt hại lớn thứ 4.

Cố xoay sở để hạn chế thiệt hại

Cả Morgan Stanley và UBS đều cho rằng mức thiệt hại liên quan tới Archegos không đủ lớn. Nhằm để hai bên phải ra thông cáo trước khi công bố kết quả kinh doanh quý I. Ngoài ra, JPMorgan Chase & Co. và Citigroup là những ngân hàng đã cố xoay xở để hạn chế thiệt hại hoặc thoát khỏi bê bối này.

thiệt hại

Goldman Sachs và Wells Fargo hoàn toàn tránh được việc thua lỗ. Trong khi Deutsche Bank dự kiến công bố kết quả kinh doanh trong tuần này. Hồi cuối tháng 3, Deutsche Bank cho biết, ngân hàng này đang tập trung đẩy mạnh các phân khúc khách hàng còn lại. Và dự báo không ghi nhận khoản lỗ nào.

Kêu gọi công khai hoạt động nội bộ

Vụ sụp đổ của Archegos khiến các cơ quan quản lý, nhà lập pháp và những người ủng hộ cho phía nhà đầu tư đang kêu gọi các văn phòng gia đình công khai hoạt động nội bộ. Văn phòng gia đình vốn là mô hình quỹ quản lý tài sản được tổ chức kín đáo. Và bị quản lý với cơ chế thoải mái. Dù đây là nhóm nắm giữ khối tài sản khoảng 6.000 tỷ USD của giới siêu giàu trên toàn cầu.

Cơ quan quản lý tại Mỹ đang xem xét áp dụng các quy định khắt khe hơn trong việc công bố thông tin. Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Mỹ cũng tìm cách để tăng tính minh bạch. Nhất là đối với những giao dịch liên quan tới sản phẩm phái sinh. Thứ đã nhấn chìm Archegos.

Nguồn: Vietnamnet.vn

Trả lời

Email của bạn sẽ không được hiển thị công khai. Các trường bắt buộc được đánh dấu *